云维股份定增“弃旧推新” 拟购焦煤储量翻番

在去年12月抛出定增预案后，云维股份大幅下跌，公司今日宣布取消原预案，推出新预案。其中，定增底价不可避免大幅下调，拟购资产中，公司放弃原计划收购的两家在产煤企，转而收购两家新建煤矿，不过其拟购焦煤储量较原预案翻了一番。

云维股份今日公告，公司拟非公开发行股票募资21亿元用于向实际控制人云南煤化工集团有限公司（煤化集团）收购其所持有的4家煤矿企业股权，定增价格不低于4.55元每股。最新预案与原预案相比，募集资金总额未变，但定增底价由于公司股价大幅下跌，已从6.29元下调约27.7%。

根据此次非公开发行预案，公司拟向包括煤化集团在内的不超过10家特定对象非公开发行不超过4.62亿股，煤化集团认购比例不低于10%。

公告称，本次非公开发行募集资金主要用于三个方面：其一是收购富源县4家煤矿企业的股权，包括黄泥河镇天源煤矿有限公司（下称“天源煤矿”）95%股权、十八连山乡四角地煤矿有限公司100%股权（下称“四角地煤矿”）、营上镇顺源煤矿有限公司的95%股权（下称“顺源煤矿”）以及竹园镇鑫国煤矿有限公司（下称“鑫国煤矿”）90%股权；其二是投资顺源煤矿、鑫国煤矿各建设年产30万吨项目；其三是用于补充公司流动资金。

其中，天源煤矿和四角地煤矿曾出现在原预案中，而云维股份原计划收购的曲靖市麒麟区孙家沟煤矿90%股权和兴发煤业90%股权（均为在产煤矿）被放弃，转而瞄准新建的顺源煤矿和鑫国煤矿。

上述四家煤矿企业中，天源煤矿和四角地煤矿均为六证齐全的在产煤矿，煤种均为无烟煤，矿区面积分别为0.988平方公里和1.4699平方公里，煤炭保有储量为589.37万吨和668.06万吨。顺源煤矿和鑫国煤矿则为新建煤矿，煤种为主焦煤，矿区面积分别是3.3763平方公里和1.6548平方公里，煤炭保有储量分别为3061万吨和2495万吨。

在原预案中，公司可增加炼焦煤保有储量2643.38万吨，无烟煤保有储量增加1316.41万吨。由于天源煤矿最新储量评估有所减少，新预案中，公司新增无烟煤保有储量约为1257万吨，不过炼焦煤保有储量增至5556万吨，提升约一倍。这一变化似乎更符合公司定增的目标——提升焦煤自给率。据公司介绍，其对焦煤需求量约为560万吨/年，而目前煤炭年产能仅为25万吨/年，自给率不足5%。