一周炉料概览（12.9-12.13）

本周国产矿主产区部分地区市场价格上涨。干散货海运市场持续下跌。生铁市场价格稳中上涨。废钢市场涨跌互现。钢坯价格趋低运行。国内喷吹煤价格维持弱稳运行。动力煤市场行情偏稳运行。炼焦煤市场稳中偏强。进口煤炭价格暂稳运行。

【国产矿】本周国产矿主产区部分地区市场价格上涨。华北地区的唐山、迁安、遵化铁精粉价格均涨10元/吨，黎城铁精粉价格涨20元/吨；华东地区的霍邱铁精粉价格涨4元/吨，庐江铁精粉价格涨10元/吨。具体来看——唐山66%干基含税现金出厂825元/吨，迁西66%干基含税金出厂829元/吨，迁安66%干基含税现金出厂840元/吨，遵化66%干基含税现金出厂795元/吨；宽城65%干基含税现金出厂720元/吨；滦平63.5%钒钛粉干基含税现金出厂710元/吨；沙河64%（碱）湿基不含税现汇出厂现执行630元/吨；武安64%（碱）湿基不含税现汇出厂620元/吨；代县65%湿基不含税现汇出厂580元/吨；繁峙65%湿基不含税现汇出厂650元/吨；黎城66%干基含税现汇价910元/吨。东北—辽宁建平66%湿基税前现汇出厂580元/吨，朝阳66%湿基税前现汇出厂570元/吨，北票66%湿基税前现汇出厂570元/吨，鞍山65%湿基税前现汇出厂价630元/吨，海城65%湿基税前现汇出厂630元/吨，辽阳65%湿基税前现汇出厂630元/吨，本溪65%湿基税前现汇出厂价630元/吨，抚顺66%干基含税出厂753元/吨，吉林通化66%干基含税现汇出厂价797元/吨。华东—山东淄博66%干基含税承兑出厂810元/吨；莱芜64%干基不含税承兑出厂717元/吨；泰安65%干基含税承兑出厂810元/吨；枣庄65%干基含税现汇出厂810元/吨；繁昌65%干基含税现汇出厂820元/吨；霍邱干基含税现汇出厂价788元/吨，庐江65%干基含税现汇出厂价850元/吨。华南—广东河源64%干基含税现金出厂640元/吨，广西柳州64%干基含税出660元/吨。

【海运】本周干散货海运市场持续下跌。截止至发稿，BDI报收于1388点，环比上周下跌187点。程租运费来看，目前巴西至中国海运费19.3美元/吨，环比上周下跌2.8，幅度为12.7%；西澳至中国海运费8.7美元/吨，环比上周下跌1.6，幅度为15.5%。东南亚地区船运活动冷清，目前印尼至中国南方港口运费7-8美元/吨（7-8万吨）；8-9美元/吨（5-6万吨）。另东澳至中国港口运费9-10美元/吨（15-18万吨）。

【生铁】本周生铁市场价格稳中上涨。炼铁南方需求依然较好，钢厂采购积极性较高，加上六安一钢厂停止对外售卖炼铁，使得资源更为紧张，部分地区表现一般。球铁市场成交尚可，因环保停限产影响使得供应端产量减少，因无库存方面的压力，铁厂售价坚挺，而下游需求趋弱，部分铸造厂停产日期提前，对高价资源接受能力较弱，短期市场涨跌两难。炼钢生铁方面：山东地区价格2920元/吨左右现款价格；山西地区价格在3030-3080元/吨左右现款价格；新疆地区报价基本在2550元/吨现款价格；乌海地区价格基本在2700元/吨现款价格；东北地区价格基本在2900-3000元/吨现款价格；云南地区价格在2950元/吨现款价格；徐州地区价格基本在2900元/吨现款价格。铸造生铁：临沂地区价格3150元/吨左右；翼城地区报价在3450元/吨左右；武安地区报价在3550元/吨左右；威海地区3550元/吨；辽阳地区价格在3220元/吨左右；云南地区价格在3480元/吨左右；徐州地区价格在3130元/吨左右。预计下周生铁市场价格震荡盘整运行。

【普碳废钢】本周废钢市场涨跌互现。今日30个主流城市不含税均价2393.44元/吨，与上一交易日持稳，较上周五上涨9.11元/吨。预计短期废钢市场将以稳中盘整为主。江苏废钢：本周江苏废钢市场整体持稳运行，市场成交一般；现本省主流钢厂含税采购价最高2690－2890元/吨。现市场不含税：重废2350-2520，中废1950-2210，小废1840-2040，镀锌料2260-2330，硅钢片2330-2400，铁屑1960-2150；铸造用钢板新料含税2820-2870。本省热点料型钢筋切粒主流2590-2640元/吨，破碎料2290-2410元/吨，碎钢刨花2210-2330元/吨个高2370元/吨。据基地码头反映，目前废钢资源较紧，到货情况较差，近日部分钢厂上调废钢价格，市场对废钢看涨预期增强。但成材依然处于下跌处境中，加之，钢企大都表示今年较往年相比冬储量会有所减少，预计短期本省废钢市场仍将以稳为主。山东废钢：本周山东地区废钢价格先弱后强，整体价格较为平稳，现山东废钢市场报价：重废2460-2520元/吨，破碎废钢2410-2470，钢筋压块2470-2510，不含税。主导钢厂采购价格：工厂废料2720-2870元/吨，重型废钢2790-2860，统料废钢2480-2730元/吨，破碎废钢2590-2800元/吨，含税到厂价。目前废钢价格高位，虽然钢厂在进行补库，但是不可盲目乐观，年底冬储之前成材或将偏弱运行。预计下周山东废钢价格将维稳运行。浙江废钢：本周浙江废钢震荡运行，成交偏弱，现市场不含税：炉料2460-2510元/吨，重废2380-2450元/吨，中废2280-2300元/吨，统废1930-1960元/吨；陶庄冷/热轧冲料2420元/吨，矽钢片2480元/吨，红粉料2550元/吨，钢板角料2580元/吨，钢筋头2410元/吨，钢筋切粒2560元/吨，钢刨花2130元/吨，普刨花2080元/吨，铁屑1930元/吨，机械生铁2380元/吨，不含税。昨日日照钢铁基地采购上调，让部分贸易商看涨情绪浓厚，但从螺纹钢现货价格来看，价格震荡运行，预计下周本地废钢市场维持稳中盘整态势。华中废钢：本周湖北地区废钢市场小幅上涨，主流钢厂重废含税2450-2510元/吨，钢筋头现金价2450-2570元/吨，市场重废2210-2270元/吨（不含税）。湖南废钢市场小幅盘整，现主流钢厂一级料含税2320-2540元/吨，市场重废毛料不含税2020-2080元/吨，市场重废炉料2180-2240元/吨（不含税）。河南废钢小幅盘整，舞阳钢铁重废合格料报2690元/吨含税承兑，钢厂重废2280-2320元/吨（不含税）。现在成材市场有下跌趋势，钢厂利润亦会受影响，废钢需求减低，但考虑到部分钢厂也有冬储备库意向，加上现在市场资源紧张，大跌可能性不大，预计近期华中废钢市场窄幅盘整为主，各钢厂根据自身情况调整。华南废钢：本周华南废钢市场震荡运行，市场涨跌互现，成交活跃。目前主流钢厂重废含税2840-2910元/吨，钢筋切粒含税2950-3080元/吨，市场重废不含税2390-2450元/吨，钢筋压块2370-2430元/吨，杂压1820-1900元/吨。边角料不含税2520-2560元/吨。螺纹价格仍在走跌，多数钢厂不看好后市，再加上钢厂废钢到货较好，仍继续压价。目前钢厂冬储正在进行，对废钢有一定需求，废钢市场继续下跌的幅度不大，预计下周华南地区废钢市场窄幅盘整。西南废钢：本周西南市场废钢价格盘整运行。贵阳长乐重废6厘以上2490元/吨。成都长峰重废6mm以上2490元/吨。市场重废主流价重庆2380元/吨左右，云南2410元/吨左右。生铁钢件主流2500元/吨左右。一级破碎料2400-2450元/吨左右。以上均为不含税价格。由于钢厂利润压缩，尤其贵州个别电弧炉厂计划检修，今日贵州钢厂废钢采购价再次普跌，目前成材整体成交不畅，钢厂有打压废钢价格之意。预计短期西南市场废钢价格弱势运行为主。西北废钢：本周西北废钢价格持稳运行，市场流通资源减少。具体来看，目前市场重废陕西2410元/吨，兰州2330元/吨，银川2280元/吨，西宁2300元/吨，乌鲁木齐2000元/吨。随着天气逐渐转冷，本地成材需求日渐减少，各钢厂检修减产增多，废钢日消耗量也呈现出季节性减少，目前最值得关注的就是各钢厂冬储补库需求。预计短期内，西北废钢价格仍将以窄幅盘整为主。东北废钢：本周东北废钢市场整体有所上涨，季节原因，商家盼涨惜售出货积极性差，钢厂到货偏弱，提价补库。现重废含税到厂：辽宁2700-2800元/吨，吉林2650-2680元/吨，黑龙江2600-2650元/吨；不含税6mm重废：沈阳2380-2450元/吨，长春2300-2380元/吨，哈尔滨2250-2300元/吨。近期成材表现不佳，成交、价格持续回落抑制废钢上涨动力。整体来看，废钢资源偏紧仍对废钢市场有所支撑，预计短期东北废钢市场高位坚挺为主。

【普碳坯】本周钢坯价格趋低运行，截止12月13日，唐山钢坯价格出厂报3370元/吨，周比降70元/吨。本周钢坯基本面压力加大，供应方面受高炉复产以及轧线检修影响，钢坯外销量明显增加，而下游需求端受利润倒挂、环保限产等因素影响，减量预期明显。下游成品材交投在市场悲观预期影响下，谨慎观望，而钢坯准现货交易交单逐渐进入空档期，市场以收售远期订单为主，钢坯市场重回基本面。12月中下旬钢坯价格大概率进入下行阶段。

【喷吹煤】本周国内喷吹煤价格维持弱稳运行，主流大矿生产情况波动不大，个别大矿喷吹价格稍有下调，市场整体以稳为主；钢厂方面采购需求暂无波动，短期喷吹煤价格持稳运行。港口方面，日照港喷吹煤价格与上周持平；进口喷吹煤价格本周止跌企稳，俄罗斯喷吹煤报价与上周持平，澳大利亚无烟喷吹报价暂时稳定，成交情况一般。本周统计全国110家钢厂样本显示，钢厂喷吹煤库存347.69万吨，增7.59万吨，平均可用天数14.86增0.39天。调研247家钢厂高炉开工率77.82%，环比降1.28%，同比增1.63%。本周钢厂高炉开工小幅下降，喷吹库存有所上升，后续补库需求或有减弱。总体来看喷吹煤短期多持稳运行。全国主要城市喷吹煤价格如下：山西阳泉无烟喷吹Q7200，A11，S1.2长协价格报870元/吨；晋城无烟喷吹Q7000，A12，S0.5报980元/吨，长治瘦煤喷吹煤Q6300，A11，S＜0.5公路价报1020元/吨；河南永城无烟喷吹煤Q7000，A11，S0.5报990元/吨，焦作无烟喷吹煤Q6800，A11，S0.5报910元/吨；安徽宿州喷吹煤Q6800，A10.5，S0.4报940元/吨；宁夏石嘴山无烟喷吹煤双12出厂报910元/吨；贵州六盘水无烟喷吹煤Q6500，A12，S0.8报1020元/吨，以上价格均为车板含税价。港口喷吹煤参考价格如下：日照港无烟喷双11港口平仓价850元/吨。钢厂喷吹煤采购价参考价格如下：首钢无烟喷吹煤到厂含税价1070元/吨；唐钢无烟喷吹煤到厂含税价860元/吨；邢钢无烟喷吹煤到厂含税价820元/吨；沙钢无烟喷吹煤到厂含税价1000元/吨；日钢无烟喷吹煤到厂含税价960元/吨；昆钢无烟喷吹煤干基到厂含税价1120元/吨。进口喷吹煤参考价格如下：俄罗斯无烟喷吹煤A10.5,V8.5CIF报90美元/吨；澳大利亚无烟喷吹煤A10.5，V14-17报CFR不含税99.5美元/吨。

【动力煤】本周国内动力煤市场行情偏稳运行。港口方面：北方港口暂无较大波动，铁路发运平稳，港口库存虽降尤高，市场煤流动性差，而贸易商不愿持库，下游终端需求偏弱，成交较上周增加，中低卡出现价格微张，但港口中低卡优质资源结构性差异仍在，高卡煤暂时处于僵持状态，成交有限，价格较稳。目前动力末煤（CV5500）主流报价在545-550元/吨，动力末煤（CV5000）主流报价在485-490元/吨。下游当前进煤炭冬季消费旺季，北方及部分冷空气南移地区煤炭需求增加，居民供暖及用电负荷也逐步上升，沿海六大电厂日耗同比偏强，沿海六大电厂日耗回升70万吨以上，在电厂高位库存继续制约下采购需求难以释放，仍以长协煤刚性补库为主。产地方面，陕西榆林地区煤价整体较稳，部分煤矿小幅涨跌，部分矿受周边电厂、化工、配煤需求良好影响，个别矿区库存减少，混煤和块煤涨价幅度大，沫煤一般。内蒙鄂尔多斯地区煤价整体平稳，短倒站台发运稳定，部分矿区煤车有所增多，而大户外购压价，涨势不强，基于部分煤矿年生产任务即将完成，产量或将有所缩减，销售较好煤矿价格稳中上调5-10元/吨不等。运输方面，动力煤价格整体基本持稳，部分矿区热销煤种价格稳中上调，整体销售情况尚可，个别前往内陆市场线路运价上涨5-10元/吨，但煤炭市场需求不佳，长途运量稳中有降，运价水平持稳运行。周边大型煤炭企业采购量有所减少，上站煤量有限，运价低位运行。进口煤方面，近期国内部分电厂对下月进口煤有一定招标，外矿挺价意愿较高，个别报价有上涨迹象，但临近年底国内贸易商按需操作，加之部分国内港口场地有限而不愿多接货，进口商在最后一月操作上谨慎，目前印尼（CV3800）小船报FOB34.5-35.5美元/吨左右，澳煤5500大卡FOB报价51-52美元/吨左右。综合来看，进入冬季以来，全国气温降温面积扩大，日耗回升显现，而当前动力煤整体供大于求，主产地煤炭供应较为充足，电厂库存也处于高位水平，煤价难以出现大涨现象，持稳概率较大。截止12月13日北方三港（秦皇岛港、曹妃甸港、京唐港）港口库存1634.8万吨，环比上周降23.6万吨，降幅1.4%，其中秦皇岛港煤炭库存总量595万吨，比上周降18.5万吨，降幅3.0%。纽卡斯尔港港口库存193.3万吨，环比上周涨7.7万吨，涨幅4.1%。本周沿海电厂煤炭库存环比减少50.67万吨，截止12月13日，沿海六大电厂（浙电、上电、粤电、国电、大唐、华能）沿海六大电库存1645.51万吨，日耗74.44万，存煤可用天数22.11天。

【炼焦煤】本周炼焦煤市场稳中偏强，低硫优质主焦成交活跃，合同价格持续上调。 市场方面：焦价二轮提涨逐步落地，超跌主焦资源继续上涨，安泽低硫主焦精煤及原煤均再涨20元/吨，实际累涨60-80元/吨；沁源瘦主焦因库存低位且前期合同量大，报价上调，成交较前期累涨100元/吨，低硫主焦续签合同增加，部分煤企因库存不足暂停签订新订单；河津停产洗煤厂仍未复产，天气污染预警解除时间延长至19日，精煤供应偏紧，部分瘦煤成交上调20元/吨；运城部分大矿停产减产，供应端收缩推动部分原煤价格大幅上涨，地方个别小矿高粘结原煤竞标价格累涨170元/吨；山东市场受焦炭去产能影响，部分煤企出货节奏放缓，销售方面稍有压力；安徽及南方市场因年底保安全生产，代表煤企产量出现明显下滑，价格方面暂时稳定。生产方面：本周调研山西地区洗煤厂开工率64.56%环比上周降7.18%，重污染天气预警导致河津、蒲县、安泽、古县等多地独立洗煤厂大面积停产，焦煤集团大矿也有相应减产现象；平遥地区停产煤矿仍未恢复，晋中吕梁等地停减产范围扩大，年底超产检查影响焦煤供应短时收缩。库存方面：本周统计全国110家洗煤厂库存数据显示，原煤350.08万吨环比减8.48万吨，精煤222.56万吨环比减2.46万吨，原、精煤库存持续下降，区域库存去化明显，部分煤种成交活跃。下游方面：本周焦炭二轮提涨逐步落地，焦企库存低位运行，港口报价跟随上涨，钢厂采购小幅提升，市场情绪偏乐观。综上来看，炼焦煤市场整体偏稳运行，因检查造成的供应收缩支撑优质资源价格进一步上涨。13日国产炼焦煤综合指数1121.6，较上一工作日持平，12月均价1120.6。各品种炼焦煤价格指数如下：低硫（S0.6）主焦煤1388.1（-），中硫（S1.3）主焦煤1136.7（-），高硫（S2.0）主焦煤960.0（-），高硫（S1.8）肥煤1097.5（-），1/3焦煤（S1.2）1205.0（-），瘦煤（S0.4）1100.0（-），气煤（S0.8）1030.0（-）。国内主流炼焦煤价格参考行情如下：1.华北地区：山西吕梁主焦煤S2.0-2.5，G85报940-960元/吨。山西柳林主焦煤S0.8，G85报1380元/吨，S1.3，G75报1150元/吨。2.华中地区：河南平顶山主焦煤主流品种车板价1600元/吨，1/3焦煤车板价1470元/吨。3.华东地区：徐州1/3焦煤A<9，S<0.8报1200元/吨，主焦煤A<10，S<1.2报1450元/吨，均为到厂含税价。山东枣庄地区1/3焦煤1265元/吨，肥煤1360元/吨，均出厂含税价。安徽淮北主焦煤S0.5报1640元/吨，1/3焦煤S0.3报1300元/吨，均车板含税。4.西南地区：水钢采购水城A11，S1报1370元/吨，1/3焦煤盘县A10.5，S0.6报1400元/吨，均车板含税价。云南玉溪主焦A15，S0.8报1060元/吨，主焦A15，S0.4报1080元/吨，均到厂含税价。云南昆明主焦煤报1410元/吨，1/3焦煤报1390元/吨，均A10.5到厂含税。

【进口煤炭】本周进口煤炭价格暂稳运行，港口海关不允许报关，市场心态较弱，进口焦煤无烟喷吹煤价格暂稳，海运费暂稳，进口动力煤价格持稳，市场询报盘与市场成交情况一般。进口炼焦煤方面：本周进口焦煤报价稳中有涨，港口禁止报关。13日进口澳洲炼焦煤价格暂稳运行，近期成交少，价格方面一类煤价格报149美元，二类煤报130美金，较上周暂稳。蒙煤迁安沙河驿到厂价格1370-1380元/吨，蒙5口岸提货价870-880元左右，288口岸日通关量达到400多车左右，进口加拿大一线焦煤报价CFR140美元/吨，因为氟元素超标，国内购买较少，进口俄罗斯焦煤K4报价CFR120美元/吨，K10货源少无报价，成交一般。进口焦煤库存方面，本周统计沿海港口进口焦煤库存：京唐港350减15，青岛港90减3，日照港70减15，连云港120增7，湛江港43增3，总库存673减23。进口无烟喷吹煤方面：目前国内无烟喷吹煤价格低有价格优势，市场煤价格较大矿和进口煤有优势，进口煤市场需求一般，价格弱稳。俄罗斯无烟喷吹A12V12S0.8CFR89-92美元/吨，俄罗斯西无烟价格暂稳，现报价在CFR88-90美元/吨左右。澳洲喷吹A9.5，V11-13，S0.5，HGI85报价CFR95.5-99.75美元左右，市场询盘一般。进口动力煤方面：当前港口及电厂库存高企，市场需求较好，仍需关注届时电厂供耗存变化和相关市场情绪影响，现印尼NAR3800大卡报价为FOB34-34.5美元/吨左右，南方港口到岸价格为CFR42-43美元/吨左右；NAR4700大卡报价为FOB49-50美元/吨左右；澳洲5500大卡动力煤报价FOB51-51.5美元左右，CFR折合63-64美元/吨左右，近期电厂招标一般，受进口通关限制，大部分港口不允许报关，贸易商操作心态疲弱，预计进口煤炭市场后期或弱稳。

【焦炭】本周焦企开工率微增，其中山东济宁、山西吕梁部分焦企环保限产小幅加剧，焦企利润提升后，生产积极性较高；库存方面本周焦炭库存小幅上升，其中内蒙古、山东个别焦企囤货等待第二轮上涨落实，其他焦企库存多处较低水平，第二轮上涨目前已基本落地。焦煤方面部分低硫主焦报价及成交价格价格小幅上涨，近期吕梁、临汾等地超产、安全及环保检查频繁，洗煤厂大面积停产，代表煤企减产现象增多，原煤供应紧缺，炼焦煤优质煤种供应较为紧张，焦煤供需支撑较强，预计短期焦煤继续稳中偏强运行。港口方面本周港口焦炭库存继续下滑，贸易商采购、抄底意向依旧谨慎，港口集港量无明显提升，贸易资源价格随焦企价格小幅上涨，目前港口贸易资源准一焦现汇出库含税报价1820元/吨左右；钢厂方面唐山钢坯出厂现金含税报价3390元/吨，钢厂利润良好，多数仍以按需采购为主，有部分钢厂补库意向提升。综合来看，焦炭供、需两端开工依旧较高，重污染天气预警导致的短时限产影响较为有限，近期钢材价格小幅回落，焦炭继续上涨阻力恐有增加，第二轮上涨目前基本落定，预计短期焦炭现货或继续稳中偏强运行，需继续重点关注钢厂利润变化、库存变化以及恶劣天气动态。13日本周港口焦炭库存：天津港38.5增0.5，连云港5.5增0.5，日照港148减3.5，青岛港219减3，总库存411减5.5（单位：万吨详见本网）。国内主流焦炭现货价格参考行情如下：山西地区焦炭市场现高硫冶金焦主流成交1520-1550 元/吨，准一级冶金焦报1650-1750元/吨，一级焦报1800元/吨，以上均为出厂承兑含税价；河北邯郸地区二级冶金焦出厂含税报1750元/吨；邢台准一级出厂报1790元/吨；唐山二级到厂1840-1850元/吨，准一级到厂1870-1920元/吨；乌海二级S0.8冶金焦地销报1500，直发下游用户出厂结算价1450左右；山东焦炭市场现二级主流报1790-1840元/吨，准一级湿熄报1830-1900元/吨，准一干熄报2000-2050元/吨，均为出厂含税价；河南安阳地区现准一级报1850元/吨，为出厂含税价；平顶山地区现一级1920-2030元/吨，为车板含税价。

【铁合金】综合来看，北方厂家接单意愿仍存，但销售价格较之上周已有100元的上调，而南方低价资源更难找寻，不少厂家仍在等待12月中后旬的钢厂备货期间，也不急于低价销售。整体来看，短期硅锰受交割临近及锰矿报价支撑，现货表现相对较为坚挺，暂难出现弱势下行格局，而钢厂下一轮采购时间点及期货盘面、，锰矿价格近期表现也较为关键。本周硅铁市场稳中探涨，厂家报价略有上调，厂家报价72硅铁上调至5500-5600元/吨承兑自然块出厂，75硅铁维持坚挺5800元/吨左右，成交价格小幅上涨50元/吨左右，钢厂招标价格较11月波动不大，较上月平盘或下浮50元/吨左右，国际市场价格较为稳定，出口单成交量不多。主产区厂家库存量较低，厂家挺价心态较浓，加上河钢12月硅铁价格虽比11月小幅下滑20元/吨，但比询盘价上涨100元/吨，给予市场一定信心，后期仍要看主产区减停产企业复产情况及大厂库存消耗速度，短期来看硅铁市场呈稳定向好发展趋势。本周钒系市场逐渐趋于冷静，片钒大厂完成定价，对厂家12月成本完成锁定，钢厂招标同时进行，虽原料价格小幅松动，但各方立场也相对明确，目前钢招价格也基本与12月原料价格接轨。截至周五，片钒报价9.4-9.6万元/吨，钒铁报价含税10.1-10.3万元/吨，钒氮合金报价含税14.5-14.8万元/吨。外盘方面，80钒铁报22.5-23美元/千克钒，五氧化二钒报价4.8-5.85美元/磅钒氧，折国内五氧化二钒7.34-8.94万元/吨，50钒铁7.92-8.09万元/吨，钒氮合金12.19-12.46万元/吨。短期来看，钢招逐步结束，市场将进入阶段性的平稳，但依然不能排除部分厂家、贸易商由于自身需求，主动降价的可能。